Kể từ ngày 19 tháng 11, trong bối cảnh dự đoán về việc nối lại sản xuất, giá quặng sắt đã phục hồi mạnh mẽ trên thị trường. Mặc dù sản lượng sắt nóng chảy trong hai tuần qua không đáp ứng được kỳ vọng nối lại sản xuất, và giá quặng sắt đã giảm, nhưng nhờ nhiều yếu tố, hợp đồng quặng sắt chính kỳ hạn 2205 vẫn tiếp tục tăng mạnh, lấy lại đà giảm mạnh hồi đầu tháng 11.
Nhiều yếu tố giúp
Nhìn chung, các yếu tố thúc đẩy sự tăng giá quặng sắt được dự đoán bao gồm việc khôi phục sản xuất, giá cả tuyệt đối, mâu thuẫn cấu trúc giữa các loại quặng và dịch bệnh.
Mặc dù giá thành phẩm đã giảm, do giá than cốc đã tăng liên tục trong tám vòng và giá quặng sắt dần tiến gần đến mức thấp lịch sử, nhưng sự sụt giảm mạnh chi phí nguyên vật liệu đã dẫn đến sự phục hồi lợi nhuận của các nhà máy thép. Thêm vào đó, mục tiêu ổn định sản lượng thép thô năm nay không chịu áp lực trong tháng 12. Ngoài ra, thời tiết ở phía Bắc đã được cải thiện so với giai đoạn trước. Thành phố Đường Sơn sẽ dỡ bỏ cảnh báo thời tiết ô nhiễm nặng cấp độ II từ 12:00 ngày 30 tháng 11. Về lý thuyết, các nhà máy thép có thể tăng sản lượng trong tháng 12 và tháng 3. Trên thị trường giao ngay, dữ liệu từ trang web thép của tôi cho thấy hiện tại hầu như không có viên sắt nào có sẵn tại Cảng 15. Với sự giảm giá than và chi phí thiêu kết thấp hơn, đã đến lúc các nhà máy thép cần bù đắp lượng thép vụn chính đang ở mức thấp kỷ lục. Thêm vào đó, đợt dịch bệnh do chủng đột biến Omi Keron gây ra lần này có thể ảnh hưởng đến nhập khẩu quặng sắt trong nước.
Lượng hàng tồn kho cao vẫn cần được theo dõi chặt chẽ.
Tính đến ngày 3 tháng 12, lượng tồn kho quặng sắt nhập khẩu tại 45 cảng đạt 154,5693 triệu tấn, tăng 2,0546 triệu tấn so với tuần trước, cho thấy xu hướng tích lũy tiếp tục. Trong đó, lượng tồn kho quặng xuất nhập khẩu đạt 91,79 triệu tấn, tăng 657.000 tấn so với tuần trước, tương đương mức tăng 52,3% so với cùng kỳ năm ngoái. Với lượng tồn kho cao như vậy, bất kỳ sự kiện hoặc biến động tâm lý nào xảy ra sau đó đều có thể dễ dàng gây ra tình trạng bán tháo hoảng loạn. Đây là một điểm rủi ro cần được xem xét.
Dựa trên số liệu về khối lượng nạo vét cảng ngày 25 tháng 11, mặc dù khối lượng giao dịch đã cải thiện đáng kể trong tuần trước, nhưng khối lượng nạo vét cảng lại không tăng mà giảm, cho thấy nhu cầu đầu cơ trên thị trường vượt quá nhu cầu thực tế. Sản lượng gang lỏng bình quân hàng ngày duy trì ở mức khoảng 2,01 triệu tấn trong ba tuần. Số liệu về khối lượng cảng thấp trong ngày 3 tháng 12 cũng xác nhận điều này. Xét về động cơ nối lại sản xuất, giá giao ngay tại các cảng đã tăng trong tuần trước và lượng tồn kho của các nhà máy thép và cảng giảm, cho thấy các nhà máy thép có phản hồi tiêu cực nhất định đối với sự tăng giá quặng thương phẩm. Về điều kiện nối lại sản xuất, vẫn còn nhiều yếu tố không chắc chắn từ thời tiết phía Bắc, và vẫn còn phải xem liệu kỳ vọng nối lại sản xuất có thể được phản ánh trong thực tế hay không.
Nhìn lại cuối tháng 10 và đầu tháng 11, thị trường cũng ở mức tương tự như hiện nay. Về tồn kho, hiện tại lượng tồn kho khá cao; về nhu cầu, sản lượng sắt nóng chảy bình quân ngày vào thời điểm đó là 2,11 triệu tấn. Nếu sản lượng sắt nóng chảy bình quân ngày trong vài tuần tới vẫn không vượt quá mức 2,1 triệu tấn, thì chỉ có nhu cầu đầu cơ và tâm lý thị trường mới được cải thiện. Điều này không thể tạo ra lực hỗ trợ mạnh mẽ cho giá quặng.
Dựa trên phân tích trên, dự kiến ​​giá quặng sắt kỳ hạn sẽ tiếp tục biến động và giảm nhẹ. Trong bối cảnh hiện tại, việc tiếp tục khai thác thêm quặng sắt không còn hiệu quả về mặt chi phí.
Đến